Теория оценивания финансовых активов. № УД-2092уч.

Abstract

Учебная дисциплина «Теория оценивания финансовых активов» знакомит студентов с такими фундаментальными понятиями как безрисковые процентные ставки, нейтральные к риску показатели финансового рынка. Особое внимание уделено способам определения стоимости финансовых активов на финансовом рынке со стохастически изменяющимися условиями с помощью таких методов, как составление и решение стохастических дифференциальных уравнений. Наряду с классическим подходом определения стоимости финансовых контрактов при постоянной процентной ставке доходности рассматриваются также способы определения усредненной цены активов путем интегрирования по эквивалентной мартингальной мере. Большое внимание в курсе уделяется современным подходам с использованием преобразования объективной вероятностной меры в нейтральную к риску меру. В программу курса включены разделы, позволяющие исследовать активы, цена которых удовлетворяет различным моделям стохастической динамики с использованием различных структур данных.